Cession de 75 % de Bishops Square, à Londres

Hammerson plc a signé aujourd’hui un protocole d’accord pour la cession d’une participation de 75 % de l’ensemble mixte Bishops Square situé à Spitalfields, à Londres. Bishops Square sera désormais détenu par une société commune à 75/25, créée entre le Oman Investment Fund, fonds d’investissement du gouvernement d’Oman, et Hammerson.

Développé par Hammerson, en partenariat avec la Corporation of London, le site de Bishops Square a été inauguré en 2005. Les 71 900 m2 de bureaux sont loués au cabinet d'avocats international Allen & Overy LLP. Le bail expire en 2030 avec une option de résiliation par le locataire en 2027. L’ensemble comprend également 4 600 m2 de commerces loués à divers occupants. Au 31 décembre 2008, les loyers annuels nets étaient à 34,5 M£.

Le montant de la cession s'élève à 445 M£ et la société commune bénéficiera du prêt bancaire hypothécaire. Au 31 décembre 2008, la valeur comptable du bien était de 486 M£. A l’issue de la transaction, la dette nette d’Hammerson sera réduite de 386 M£ et l'actif net retraité par action de Hammerson sera réduit de 6 pence. D’autres informations sont fournies dans les notes ci-après.

John Richards, Chief Executive de Hammerson, a déclaré :

« Nous nous réjouissons du partenariat noué avec le Oman Investment Fund au travers de cette nouvelle société commune. Cette transaction nous permet de conforter encore la solidité de notre bilan tout en conservant une part significative de l’un des fleurons de l’immobilier de bureau à Londres.

Les cessions récemment annoncées, ainsi que l’augmentation de capital effectuée en début d’année, vont nous permettre de réduire la dette nette du Groupe de £ 1.2 milliard. Sur la base des évaluations au 31 décembre 2008, le taux pro-forma de loan to value se réduit ainsi à moins de 40%, permettant à Hammerson d’être bien placé pour l’avenir. »

Hassan Al Nabhani, Chief Executive Officer du Oman Investment Fund, a ajouté:

« Nous sommes également ravis d’être partenaires d’Hammerson et de prendre une part significative dans l’un des immeubles les plus prestigieux du marché de bureaux londonien.»

Hammerson plc has completed the sale of its freehold interest in Les Trois Quartiers, a 29,700m2 retail and office building in Paris 1er, for a total consideration of €210 million (£181 million). The purchaser is MGPA Europe Fund III. The proceeds will be used by Hammerson to reduce net debt.

At 31 December 2008, the property was valued at €275 million (£266 million) and had passing rents of €19.8 million (£19.1 million).

John Richards, Chief Executive of Hammerson, said:

"We are pleased to announce the disposal of Les Trois Quartiers. This sale, in conjunction with the previous disposal of Forum Steglitz, will strengthen our balance sheet. Following the sale, Hammerson will have available around £700 million of unutilised committed bank facilities."

Hammerson was advised by Jones Lang LaSalle. Lefèvre Pelletier & Associates was the lawyer, and Etude Wargny Katz, the notaire.

source : Hammerson